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佛山首批區(qū)域集優(yōu)債發(fā)行
昨日,我市首期區(qū)域集優(yōu)債正式發(fā)行,記者獲悉,該期集優(yōu)債發(fā)行利率6.2%,已經(jīng)認(rèn)購?fù)戤叄c發(fā)行同等結(jié)構(gòu)的中小集合票據(jù)相比,7家企業(yè)將少付利息1000萬元左右。
發(fā)行利率低于基準(zhǔn)利率
經(jīng)過5個多月的醞釀,佛山首期中小企業(yè)區(qū)域集優(yōu)票據(jù)昨日正式發(fā)行,接受銀行申購。這意味著,佛山成為國內(nèi)首批以區(qū)域集優(yōu)債模式發(fā)行中小企業(yè)集合票據(jù)的城市之一。
根據(jù)發(fā)行計劃,佛山首期區(qū)域集優(yōu)債融資3.59億元,由佛山水泵廠有限公司、廣東金意陶陶瓷有限公司等7家中小企業(yè)聯(lián)合發(fā)行,首期發(fā)債期限3年,發(fā)行對象為銀行。從企業(yè)資金用途上看,融資總額中2.1億元用于補(bǔ)充運營資金,1.29億元用于償還銀行貸款,2000萬元用于企業(yè)設(shè)備升級改造。
“已經(jīng)確定發(fā)行票面利率為6.2%,遠(yuǎn)低于同樣規(guī)模的票據(jù)利率。”截至昨日21時記者截稿,雖相關(guān)網(wǎng)站并未披露認(rèn)購公告,但是主承銷商國開行相關(guān)負(fù)責(zé)人在接受記者采訪時如是提前披露。目前,三年期基準(zhǔn)利率為6.65%。
據(jù)悉,今年8月中旬,成都發(fā)行該省首批中小企業(yè)集合票據(jù)與此次佛山首批區(qū)域集優(yōu)債類似,同樣是三年期,也由中債公司進(jìn)行增信,信用級別達(dá)到了AAA級,但是該批票據(jù)利率為7.2%。“與其利率水平相比,佛山首批區(qū)域集優(yōu)債大概可以為企業(yè)節(jié)省利息1000萬元左右。”上述國開行負(fù)責(zé)人表示。
政府砍價壓低企業(yè)準(zhǔn)入門檻
據(jù)悉,區(qū)域集優(yōu)債是今年在中小企業(yè)融資難背景下推出的一項金融創(chuàng)新產(chǎn)品,佛山和濰坊是全國首批通過發(fā)行。首批中小企業(yè)區(qū)域集優(yōu)債遠(yuǎn)低于市場其他融資成本的原因在于其模式的創(chuàng)新。
市金融局局長曾昭武表示,以往普通的中小企業(yè)集合債需具備一定題材,發(fā)行額度不多,市場認(rèn)可度不高,發(fā)行時間長,此次佛山通過區(qū)域集優(yōu)債的創(chuàng)新模式,把以前達(dá)不到規(guī)模條件的優(yōu)秀中小企業(yè)集中到一起,成功敲開這個對解決優(yōu)秀中小企業(yè)融資難發(fā)揮重要作用、極具潛力的市場的大門。
據(jù)悉,在此次融資過程中,政府的參與為區(qū)域集優(yōu)債的成功發(fā)行起到了主要的作用。曾昭武告訴記者,從提出設(shè)想到推出方案,市政府通過與合作方談判壓低了準(zhǔn)入企業(yè)的凈資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn),使更多的中小企業(yè)符合進(jìn)入債券市場的標(biāo)準(zhǔn),同時設(shè)立發(fā)展基金作為集優(yōu)債發(fā)展專項資金,用以防御風(fēng)險。政府甚至還出面幫助企業(yè)直接與律師、評估公司和擔(dān)保公司等中介機(jī)構(gòu)砍價,盡量降低企業(yè)融資成本。“事實上,政府的介入無形中已經(jīng)提升了集優(yōu)債的信用。”曾昭武說。
企業(yè)還將獲得后續(xù)增值服務(wù)
“目前該批次的集優(yōu)債已經(jīng)超額完成申購,并全部發(fā)行完畢,資金4日就可到企業(yè)賬戶上了。”上述國開行負(fù)責(zé)人告訴記者,在資金緊缺的情況下,如此低利率能贏得銀行認(rèn)購的原因在于集優(yōu)債的模式帶來的議價能力以及后續(xù)的“售后服務(wù)”。
據(jù)介紹,在制定銷售方案的過程中,與以往不同,此次國開行對銀行承諾將在票據(jù)發(fā)行過后向企業(yè)提供一系列的增值服務(wù),這令申購銀行相信企業(yè)未來風(fēng)險可控,可持續(xù)盈利。
曾昭武表示,首期區(qū)域集優(yōu)債發(fā)行成功與佛山本地銀行的積極參與有關(guān)。早在首期集優(yōu)債注冊前,本地銀行機(jī)構(gòu)對集優(yōu)債表示濃厚的興趣,其中湛江商業(yè)銀行佛山分行等就已確定作為首期集優(yōu)債的投資者,因此佛山首期集優(yōu)債完成注冊后,按相關(guān)程序辦理后即可發(fā)行。
區(qū)域集優(yōu)債
指在集中地方政府、人行分支機(jī)構(gòu)、中債信用增進(jìn)公司和其他中介機(jī)構(gòu)的力量,將地區(qū)優(yōu)質(zhì)企業(yè)進(jìn)行打捆,在中國銀行間債券市場一次性集合發(fā)行。(記者/陳穎 通訊員/歐詩穎)
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佛山區(qū)域集優(yōu)債 或再為40多企業(yè)融資
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